1. Ценная вторичная бумага

A) не обладает никакой ценностью

B) выпускается на основе ценных первичных бумаг

C) является долговой запиской

D) представляет дубликат ценной первичной бумаги

2. Переводной вексель (тратта) – это денежный документ

A) высокой ликвидности, защищающий права трассанта

B) представляющий инструмент государственного заимствования для трассата

C) регулирующий вексельные отношения кредитора, должника и ремитента

D) министерства Финансов РФ, представляющий особые права ремитенту

3. Преимущества, которые депозитарные расписки дают эмитентам:

A) расширение акций эмитента

B) привлечение дополнительного капитала

C) повышение ликвидности акций

D) привлечение дополнительного капитала, расширение акций эмитента, повышение ликвидности акций

4. Номинальная стоимость облигации — это

A) рыночная стоимость облигации

B) оценка суммы, которая берется взаймы и подлежит возврату по истечении срока займа

C) степень надежности эмитента

D) значение, которое меняется на протяжении всего срока займа

5. Ценные бумаги — это

A) форма существования капитала

B) совокупность документов любого учреждения

C) указы, распоряжения Президента и правительства страны

D) услуги, предоставляемые финансово-банковскими организациями

6. По способам выплаты купонного дохода облигации подразделяются на:

A) облигации с плавающей купонной ставкой

B) облигации с минимальными или нулевыми купонами

C) облигации с фиксированной купонной ставкой, облигации с плавающей купонной ставкой, облигации с минимальными или нулевыми купонами

D) облигации с фиксированной купонной ставкой

7. Вексельное кредитование — это

A) получение заемщиком кредита не денежными средствами, а векселями

B) обеспечение производства бесплатными оборотными средствами

C) форма мобилизации ресурсов государственных учреждений

D) один из способов неуплаты коммерческого долга

8. Ценные муниципальные бумаги выпускаются для

A) коррекции динамики основных макроэкономических параметров

B) финансирования государственного рынка ценных бумаг

C) покрытия временного дефицита местного бюджета

D) финансирования прибыльных объектов, требующих крупных единовременных средств в области социального назначения

9. Банковский чек – это

A) ценная бумага нестандартной формы с отсутствием обязательных реквизитов

B) письменное поручение чекодателя банку уплатить чеко-получателю указанную в нем сумму денег

C) ценная бумага, не имеющая реального обеспечения

D) по своей сути переводной вексель, плательщиком по которому является вымышленное лицо

10. Облигация – это ценная бумага

A) удостоверяющая единичный вклад в уставной капитал АО

B) подтверждающая обязательство должника в возврате долга

C) удовлетворяющая отношение займа между ее владельцем и заемщиком

D) закрепляющая права ее держателя на получение части прибыли компании

11. Биржевой индекс дает возможность инвесторам:

A) оценивать состояние фондового рынка

B) сделать прогнозы на будущее

C) определит  надежность собственных активов

D) оценивать состояние фондового рынка, определит  надежность собственных активов, сделать прогнозы на будущее

12. Дисконтирование – это

A) подсчет будущей стоимости облигации с помощью сегодняшней стоимости

B) относительная оценка дохода облигации

C) деление ценных бумаг на именные и предъявительские

D) прогнозирование номинальной стоимости облигации

13. Что привлекает в акциях инвестора?

A) отсутствие гарантии на доход, т.е. на получение части чистой прибыли в форме дивидендов

B) возможность ликвидации акционерного общества

C) прирост капитала, связанный с возможным ростом цены акций на рынке

D) возможность невозвращения вложенного капитала

14. Основными видами вторичных ценных бумаг, основанных на акциях, могут быть:

A) депозитарные расписки

B) подписные права на акции

C) варранты на акции

D) депозитарные расписки, варранты на акции, подписные права на акции

15. Основные ценные бумаги подразделяются на группы:

A) вторичные ценные бумаги

B) первичные ценные бумаги, вторичные ценные бумаги, производные ценные бумаги

C) первичные ценные бумаги

D) производные ценные бумаги

16. Депозитарный банк — это банк,

A) выпускающий депозитные сертификаты

B) выпускающий и аннулирующий депозитные расписки

C) производящий муниципальные ценные бумаги

D) выпускающий простые вексели

17. Депозитарная расписка – это

A) письменное поручение чекодателя банку уплатить чеко-получателю указанную в нем сумму

B) документ, фиксирующий переход права требования по векселю от одного лица к другому

C) документ стандартной формы, принятый в международной практике на перевозку груза

D) обращаемая ценная вторичная бумага, выпущенная в форме сертификата депозитарным банком мирового банка на акции иностранного эмитента

18. Формой коносамента является документ:

A) на предъявителя

B) именной

C) на предъявителя, именной, ордерный

D) ордерный

19. Ценная основная бумага – это ценная бумага

A) характеризующаяся типом использования

B) не являющаяся объектом для вложения капитала

C) основанная на активах, в число которых не входит сама ценная бумага

D) в основе которой лежат имущественные права на какой-либо актив

20. Привилегированная акция предоставляет владельцу право:

A) право голоса на общем собрании акционеров, право на получение фиксированного дивиденда

B) право на получение фиксированного дивиденда;

C) право голоса на общем собрании акционеров

D) на участие в управлении

21. Номинал акции – это

A) стоимость, указываемая на  лицевой стороне акции

B) цена, по которой акция продается и покупается

C) рекомендованный общим собранием годовой дивиденд

D) доход, который может получить акционер

22. Корпоративные облигации – это

A) мелко процентные облигации для торговой сферы

B) облигации, по которым не выплачивается доход

C) обязательства компаний перед кредиторами о выплате суммы долга

D) обязательства, носящие спекулятивный характер

23. Если именная ценная бумага передается другому лицу с помощью передаточной надписи (индоссамента), то она называется:

A) срочной ценной бумагой

B) бессрочной ценной бумагой

C) инвестиционной ценной бумагой

D) ордерной ценной бумагой

24. Доходность акции – это

A) оценка, доступная очень узкому кругу инвесторов

B) рыночная стоимость акции

C) критерий, обеспечивающий доход инвестора

D) биржевая активность акции

25. Вексель — это

A) конкретный механизм расчета купона

B) безусловное обязательство уплатить какому-то лицу определенную сумму денег в определенном месте в определенный срок

C) денежный документ с неопределенным набором реквизитов

D) государственная облигация в без документарной форме

26. Роль государства в регулировании рынка ценных бумаг заключается в

A) устранении гипертрофирования рынка ценных бумаг

B) необходимости гарантирования возвращения средств российским резидентам

C) необходимости решения основной задачи – получения устойчивого притока средств за счет налогообложения

D) создании законодательной базы по обеспечению функционирования РЦБ

27. Документ (контракт) стандартной формы на перевозку груза - это

A) варрант

B) коносамент

C) вексель

D) банковский сертификат

28. Общий доход от облигации складывается из:

A) периодически выплачиваемых процентов

B) дохода от реинвестиций полученных процентов

C) периодически выплачиваемых процентов, изменения стоимости облигации за соответствующий период, дохода от реинвестиций полученных процентов

D) изменения стоимости облигации за соответствующий период

29. Предъявительский чек выписывается на

A) конкретное лицо

B) вымышленное лицо

C) члена правительства

D) предъявителя

30. К основным факторам, влияющим на курс российских акций относятся:

A) уровень инфляции, финансовый риск

B) прибыль

C) производственный риск

D) инвестиционная привлекательность

31. Фиктивный капитал — это капитал,

A) полностью заменивший собой ссудный капитал

B) представленный в ценных бумагах и регулярно приносящий доход их владельцам

C) источник дохода, по которому полностью скрыт

D) не приносящий владельцам никакого дохода

32. Депозитный сберегательный сертификат коммерческих банков — это ценная бумага,

A) не имеющая реального обеспечения

B) об уплате какому-либо лицу определенной суммы денег в срок

C) удостоверяющая сумму вклада и права вкладчика на получение суммы вклада

D) право выпускать которую предоставлено также муниципальным органам

33. Ценная первичная бумага

A) требует соблюдения особых правил обработки

B) это самая первая ценная бумага, увидевшая свет

C) не приносит владельцу никакого дохода

D) основана на активах, в число которых не входит сама ценная бумага

34. Кумулятивная акция – это тип привилегированной акции

A) по которой невыплаченный или не полностью выплаченный дивиденд накапливается и выплачивается впоследствии

B) дающей право голоса с момента выплаты всех накопленных дивидендов

C) который должен быть обменен на обыкновенные акции

D) не дающей возможности купившему получить дивиденды за весь период, в течение которого они не выплачивались

35. Дивиденд – это

A) доход на все акции АО, в том числе и находящиеся на балансе АО

B) часть чистой прибыли текущего года АО

C) обязательная ежегодная выплата акционерам

D) годовая выплата, размер которой обычно больше рекомендованного советом директоров

36. Держателей (акционеров) можно разделить на :

A) физических, коллективных, корпоративных

B) корпоративных

C) только физических

D) только коллективных(институциональных)

37. Фиктивный капитал воздействует на

A) курс валюты, состояние платежного баланса, уровень инфляции, экономическая конъюнктура в целом

B) только уровень инфляции

C) только состояние платежного баланса

D) только курс валюты

38. Ценная инвестиционная бумага

A) представляет форму хранения денежных средств, в домашних условиях

B) подтверждает право собственности на реальный объект

C) обслуживает денежные расчеты на товарных рынках

D) является объектом для вложения капитала

39. Простой вексель (соло) – это письменное денежное обязательство о

A) привлечении временно свободных денежных средств

B) зарегистрированных муниципальных займах

C) привлечении средств в пользу местных органов власти

D) полной ответственности по векселю перед государством

40. Фондовый рынок является частью рынка

A) банковских кредитов

B) финансового

C) других активов

D) капиталов

41. Облигации «Государственного сберегательного займа» выпускаются с целью

A) до размещения на вторичном рынке облигаций

B) заимствования привлекаемых средств граждан

C) функционирования рынка государственных облигаций

D) финансирования дефицита федерального бюджета

42. Акционер — это

A) госкомитет по управлению имуществом РФ

B) группа лиц, разрабатывающих проект по созданию современного рынка ценных бумаг в РФ

C) совладетель предприятия, имеющий право на часть его прибыли

D) кредитор, который кредитует предприятие

43. Ценные эмиссионные бумаги выпускаются обычно

A) небольшими сериями по запросам инвесторов

B) крупными сериями с различными по достоинству ценными бумагами

C) поштучно или небольшими сериями

D) крупными сериями в больших количествах

44. Коносамент – это документ

A) означающий передаточную надпись на оборотной стороне векселя

B) министерства  Финансов РФ на покрытие задолженности бюджета

C) стандартной формы, принятый в международной практике на перевозку груза

D) относящийся к обанкротившемуся

45. Рыночная (курсовая) цена акции  - это цена

A) обеспечивающая всем держателям акций равный объем прав

B) по которой акции продаются и покупаются на вторичном рынке

C) условная стоимостная цена акции

D) действительная цена акции

46. Акционер за деятельность акционерного общества несет ответственность

A) солидарную

B) ограниченную

C) не несет ответственности

D) неограниченную

47. Облигации внутреннего валютного займа 1993 г. были выпущены с целью

A) финансирования целевой государственной программы социального обеспечения сотрудников Внешэкономбанка СССР

B) привлечения свободных денежных средств населения на рынок государственных ценных бумаг с целью защиты сбережений от инфляции

C) приобретения источника финансирования Внешэкономбанка СССР

ответа №3

D) гарантирования возвращения средств, хранившихся на счетах обанкротившегося Внешэкономбанка СССР

48. Дисконт — это

A) годовой доход институционального инвестора

B) относительный показатель дохода, приходящегося на единицу затрат

C) разница между ценой продажи облигации и ее номиналом

D) цена продажи облигации в средствах массовой информации

49. Балансовая стоимость акции — это стоимость акции,

A) по которой совершается первая сделка на бирже

B) получаемая как частное от деления величины собственных активов компании на количество акций, находящихся в обращении

C) определяемая соотношением спроса и предложения

D) с учетом вознаграждения посредника

50. Протест векселей – это

A) предъявление в нотариальную контору оплаченного векселя

B) отметка о неплатеже на векселе

C) официально удостоверенное требование платежа или акцепта

D) составление нотариального акта о протесте в акцепте

51. Варрант на акции – это ценная бумага

A) дающая право ее владельцу купить определенное количество акций данной компании в течение определенного периода по фиксированной в ней цене

B) не имеющая реального обеспечения, выписанная на вымышленное лицо

C) о назначении плательщиком какого-то третьего лица

D) дающая право использовать ее в качестве средства платежа

52. Основное преимущество ценных государственных бумаг заключается в

A) форме записи на счетах в уполномоченных депозитариях

B) самом высоком относительном уровне надежности для вложения средств

C) усложненном механизме налогообложения по сравнению с другими ценными бумагами

D) низкой ликвидности на любом рынке

53. Купонная облигация — это

A) принудительная государственная облигация с нулевой выплатой

B) облигация, выплата по которой производится по вырезным талонам с  указанием ставки выплаты

C) своеобразный простой вексель на предъявителя с индексацией

D) облигация обладающая свойством обратимости и возвратности

54. Владелец обыкновенной акции имеет права на

A) оплата коммунальных расходов, бесплатный проезд на общественном транспорте,

B) участие в общем собрании акционеров с правом голоса по всем вопросам его компетенции, получение дивидендов, получение части имущества АО в случае его ликвидации

C) получение дивидендов, оплата коммунальных расходов

D) участие в полном собрании акционеров, оплата коммунальных расходов

55. Производная ценная бумага – это

A) находящаяся в производстве ценная бумага

B) произвольная форма выпуска ценных бумаг

C) не связанная с имущественными правами ценная бумага

D) бездокументарная форма выражения имущественного права

56. Ценные государственные бумаги – это

A) гарантированные, принудительно размещаемые государственные акции

B) облигации, обладающие наименьшей надежностью

C) форма существования государственного внутреннего долга

D) дисконтные, нулевые облигации

57. Акцепт переводного векселя – это

A) любая надпись на лицевой стороне векселя

B) отказ ремитента оплатить некоторый счет

C) местонахождение трассанта на определенную дату

D) согласие оплатить вексель в пользу векселедержателя, предъявившего вексель к оплате

58. Облигации федерального займа (ОФЗ) были выпущены для

A) расширения спектра инструментов государственного долга

B) функционирования рынка ГКО

C) стабилизации гипертрофированного рынка ГЦБ

D) обеспечения технологии первичного размещения ГЦБ

59. Курсовая (рыночная) стоимость облигации — это

A) цена, сложившаяся на рынке к моменту продажи облигации

B) стоимость, подлежащая возврату по истечении срока займа

C) номинальная стоимость облигации

D) объявленный доход по облигации

60. Цель выпуска государственных краткосрочных бескупонных облигаций (ГКО) состояла в

A) целенаправленном влиянии на размер купона

B) финансировании государственных целевых программ в области пенсионного обеспечения

C) волюнтаризме ставки со стороны государства

D) получении средств, необходимых для финансирования бюджетного дефицита

61. Какую функцию выполняет ценная бумага?

A) предоставление льготного налогообложения

B) обеспечение экологической безопасности

C) перераспределение денежных средств между отраслями и сферами экономики

D) обеспечение социальной защиты населению

62. Что привлекает в акциях эмитента?

A) обязательность возвращения инвесторам капитала, вложенного в покупку акций

B) установление твердого размера дивидендов независимо от прибыли

C) гарантия выплаты дивидендов инвесторам

D) использования полученных средств, для формирования производственных и непроизводственных фондов

63. В инфраструктуру рынка государственных ценных бумаг входит:

A) Центральный банк России, Московская межбанковская валютная биржа, Министерство финансов Российской Федерации

B) Московская межбанковская валютная биржа

C) Центральный банк России

D) Министерство финансов Российской Федерации

64. «Золотая акция» дает право ее владельцу на собрании акционеров принимать решения о:

A) внесение изменений в устав общества, реорганизации или ликвидации  АО, продаже имущества АО

B) продаже имущества АО

C) реорганизации или ликвидации  АО

65. Первичное размещение ГКО осуществляется на аукционе:

A) двойном

B) окольном

C) простом

D) голландском

66. Ценная бумага, удостоверяющая отношения займа между ее владельцем и заемщиком, называется

A) облигацией

B) банковским сертификатом

C) опционом

D) векселем

67. Срочные ценные бумаги – это

A) стандартный биржевой договор купли-продажи биржевого актива

B) единичное долговое обязательство на возврат денежной суммы

C) единичный вклад в уставной капитал АО

D) ценные бумаги, имеющие установленный при их выпуске срок существования

68. Индоссамент — это

A) «расчетный» вексель из разряда сверх доходных

B) передаточная надпись на обратной стороне векселя

C) передаточная надпись на лицевой стороне векселя

D) вексель с дисконтом в размере суммы

69. Конвертируемая привилегированная акция – это акция

A) по которым не устанавливается никакой привилегии в период конверсии

B) дающая право на получение дополнительного дохода путем ее обмена на обыкновенную и последующей продажи по более низкому курсу

C) которая может быть обменена на установленное количество обыкновенных акций по оговоренной ставке или привилегированные акции других типов

D) дающая право голоса на общем собрании акционеров

70. Эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право ее держателя на получение прибыли(дивиденда)- это

A) акция

B) облигация

C) вексель

D) банковский сертификат

71. Роль рынка фиктивного капитала в современной экономике состоит в

A) разработке проекта по созданию современного РЦБ

B) физическом отделении капитала от его владельца

C) превышении эмиссионной цены над номиналом

D) обслуживании оборота действительного капитала

72. Домициляция векселей — это

A) отказ плательщика платить по векселю

B) предъявление векселя к оплате до срока его погашения

C) назначение плательщиком какого-то третьего лица

D) платежи банку по векселям клиента

73. Снижение рисков, которые несет в себе ценная бумага, приводит к

A) падению ее ликвидности

B) все ответы неправильны

C) росту ее ликвидности

D) не меняет ее ценности

74. Инвестор индивидуальный –

A) юридическое лицо, для которого извлечение прибыли не является целью деятельности

B) кредитно-финансовый институт, выступающий в роли держателя акций и облигаций

C) лицо, зарегистрированное как владелец ценных бумаг, хотя они фактически ему не принадлежат

D) приобретатель ценных бумаг

75. Лицо приобретающее право на покупку или продажу лежащей в основе опциона биржевого актива

A) подрядчик

B) подписчик

C) держатель

D) контрагент

76. Депонент –

A) банковский служащий, выполняющий операции по учету векселей

B) специалист по дизайну

C) директор компании, отвечающий за ее повседневную деятельность

D) комментарий ответа №3

E) физическое или юридическое лицо, хранящее ценные бумаги в депозитарии

77. Ценная бумага может продаваться и покупаться

A) два раза

B) неограниченное число раз

C) несколько раз

D) лишь один раз

78. Если держатель фьючерсного контракта не приобрел «противоположный» контракт, он

A) получает право на бесплатное посещение биржи в течение ближайшего месяца

B) вынужден исполнить контракт в соответствии с его условиями, т.е. принять и оплатить товар и т.п.

C) получает контрассигнацию от котировальной комиссии биржи

D) подвергается штрафу Расчетной палаты

79. Рынок ценных бумаг –

A) относительно малоприбыльная сфера приложения свободных капиталов

B) единственная сфера приложения свободных капиталов

C) наиболее значимая сфера приложения свободных капиталов

D) одна из многих сфер приложения свободных капиталов

80. Депозитарная корпоративная операция по уменьшению номинала выпущенных акций без изменения общей величины уставного капитала АО –

A) сплит

B) нотация

C) консолидация

D) конвертация

81. Вложение средств долгосрочного характера в акции, облигации и другие ценные бумаги некоторого набора предприятий с целью получения прибыли – это

A) стратегические инвестиции

B) портфельные инвестиции

C) инвестиции альтернативные

D) инвестиции «отрицательные»

82. Организованный рынок ценных бумаг – это

A) их обращение на основе твердых и устойчивых правил между лицензированными профессиональными посредниками

B) торговля ценными бумагами на фондовых биржах

C) торговля ценными бумагами, минуя биржу

D) обращение ценных бумаг без соблюдения единых для всех участников рынка правил

83. Юридические лица, основной целью которых является вложение своих собственных средств или средств других компаний и лиц, которыми они владеют, в ценные бумаги составляют на рынке ценных бумаг группу

A) профессионалов рынка

B) индивидуальных инвесторов

C) иностранных инвесторов

D) институционных инвесторов

84. На рынке производных ценных бумаг обращаются

A) депозитные и сберегательные сертификаты

B) акции и облигации

C) фьючерсы и опционы

D) варранты и депозитные расписки

85. Спекулянт, который скупает или сохраняет ранее купленные товары или ценные бумаги в ожидании повышения цен –

A) «бык»

B) специалист

C) спредер

D) «медведь»

86. Фьючерсный контракт имеет целью

A) куплю-продажу биржевого актива

B) получение положительной разницы в ценах от операций по его купле-продаже

C) получение нулевой разницы в ценах от операций по его купле-продаже

D) получение отрицательной разницы в ценах от операций по его купле-продаже

87. Стандартный биржевой договор на базе фондовых или других индексов – это

A) краткосрочный фьючерс на индекс

B) краткосрочный процентный фьючерс

C) валютный фьючерс

D) долгосрочный процентный фьючерс

88. Финансовое учреждение, специализирующееся на операциях с долгосрочными капиталовложениями, представляет собой

A) коммерческий банк

B) инновационный банк

C) инвестиционный банк

D) консорциальный банк

89. Размах колебаний предлагаемой и запрашиваемой цен есть

A) отступное

B) «леверидж»

C) секвестр

D) «спрэд»

90. Агент –

A) физическое или юридическое лицо, представляющее интересы страховой компании в решении вопросов по урегулированию заявленных претензий страхователя в связи со страховым случаем

B) лицо, от имени которого действует представитель

C) юридическое или физическое лицо, совершающее операции по поручению принципала за его счет и от его имени, не являясь при этом его служащим

D) лицо, принявшее на себя обязательство уплатить по предъявленному счету, векселю

91. Право выбора альтернативных валютных условий контракта приобретается владением

A) валютного опциона

B) фондового опциона

C) опциона «с возвратом»

D) фьючерсного опциона

92. Посредник, содействующий совершению различных сделок между заинтересованными сторонами по их поручению и за их счет –

A) дебютант

B) брокер

C) бутлегер

D) трейдер

93. Партнер, противостоящий другому участнику сделки –

A) дуэль

B) инвестор

C) гонорант

D) контрагент

94. Цена фьючерсного контракта по покупке акций есть

A) рыночная цена поставки одной акции на указанный срок в будущем

B) цена, назначаемая общим собранием членов биржи

C) номинальная цена одной акции

D) эмиссионная цена одной акции

95. Первичный рынок ценных бумаг – это рынок

A) на котором обращаются ценные бумаги компаний, не допущенных на биржу

B) на котором обращаются ранее выпущенные ценные бумаги

C) реализации вновь выпущенных ценных бумаг

D) на котором реализуются ценные бумаги вновь созданных компаний

96. Цена исполнения опциона, по которой его покупатель может использовать свое право купить или продать определенные биржевые активы, называется также

A) страйковой ценой опциона

B) стартовой ценой опциона

C) текущей ценой опциона

D) внешней ценой опциона

97. Депозитарий ценных бумаг –

A) лицо, ведущее торговые и учетные книги с соблюдением правил бухгалтерии

B) организация, которая хранит ценные бумаги по поручению клиентов и реализует их право по этим бумагам

C) сторона в обязательстве, от которой другая сторона вправе требовать совершения определенного действия или воздержания от определенного действия

D) физическое или юридическое лицо, внесшее ценности в депозит банковского учреждения

98. Подписчик опциона получает вознаграждение, называемое

A) депонентом

B) премией

C) ссудой

D) предоплатой

99. Особенность производных ценных бумаг состоит в том, что

A) отсутствием какого-либо временного периода существования

B) их купля-продажа зачастую не позволяет получить никакой прибыли из-за огромных гарантийных взносов

C) внешняя форма обращения их на рынке существенно отличается от обращения ценных основных бумаг

D) их цена базируется на цене, лежащего в их основе биржевого актива

100. Совокупность государственных подходов и решений, закрепленных законодательством, организационно-правовых форм, в рамках которых может функционировать рынок ценных бумаг –

A) дерегулирование государственное

B) децентрализация управления

C) конклюдентные действия

D) государственное регулирование рынка ценных бумаг